主題投資升溫

“一帶一路”概念股上周以來反復(fù)活躍，西部建設(shè)(18.260, 0.00, 0.00%)上周以來上漲53%。絲綢之路指數(shù)上周以來上漲8.8%，“一帶一路”概念指數(shù)上周走出五連陽。“一帶一路”相關(guān)板塊資金流入明顯，比如，與“一帶一路”相關(guān)的建筑材料板塊連續(xù)出現(xiàn)大額資金凈流入，僅上周資金凈流入超過5億元。

分析人士認(rèn)為，這波“一帶一路”行情最早在2月由新疆地區(qū)“一帶一路”個股天山股份(16.660, 0.00, 0.00%)漲停發(fā)動，后因新疆?dāng)M投資1.5萬億元進(jìn)行基建而發(fā)酵。此后，關(guān)于“一帶一路”主題的催化劑不斷釋放。3月沙特國王訪華期間，中國沙特簽訂了650億美元訂單;李克強(qiáng)總理訪問澳大利亞和新西蘭期間，中國建筑與BBIG集團(tuán)簽訂了近40億美元鐵礦、鐵礦港口設(shè)施工程項目。

分析人士指出，“一帶一路”所涉及的沿路沿線國家的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，既有助于國內(nèi)優(yōu)勢產(chǎn)能輸出，也是“一帶一路”相關(guān)區(qū)域發(fā)展的大好契機(jī)。未來在沿線沿路國家基建項目持續(xù)增加的情況下，工程機(jī)械行業(yè)、基建、水泥建材等外需將獲得明顯提振。這也不難理解，近期市場上從水泥到基建、工程機(jī)械、海外建設(shè)等個股，成為活躍資金搶食對象。

項目陸續(xù)落地

長江證券(9.960, 0.00, 0.00%)策略分析師張宇生對中國證券報記者表示，關(guān)于“一帶一路”行情，投資者需要關(guān)注的角度有兩個。一是看政策性事件的落地。此前很多地方政府出臺了對接“一帶一路”倡議的實施方案，這樣偏政策事件性的驅(qū)動就是較好投資機(jī)會，未來會有持續(xù)的政策催化劑出現(xiàn)。二是看實際項目落地。此前外交部在兩會期間對媒體表示，在5月“一帶一路”國際合作論壇峰會期間，中方將會力爭推動一批重大合同項目落地。隨著這些項目和協(xié)議的落地，企業(yè)對“一帶一路”的集中投資可能會在較長時間內(nèi)持續(xù)。

至于具體的投資領(lǐng)域，張宇生表示，行業(yè)方面，目前“一帶一路”主題的投資機(jī)會在基建層面，而基建的主要投資機(jī)會集中在建筑、交通運(yùn)輸、電力設(shè)備、通訊等行業(yè);新疆的定位是絲綢之路經(jīng)濟(jì)帶的核心，也是若干條國際貿(mào)易線的出境口。福建是海上絲綢之路的核心區(qū)域，未來會成為重要的交通樞紐。它們也是投資者需要關(guān)注的重點區(qū)域。

民生證券認(rèn)為，考慮到當(dāng)下“一帶一路”倡議正處于前期基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)期，2017年“一帶一路”建設(shè)將著重推進(jìn)產(chǎn)能合作，主題投資建議圍繞三條主題鏈展開：一是國際設(shè)施工程鏈，二是國內(nèi)區(qū)域基建+產(chǎn)能鏈，三是出口貿(mào)易鏈。此外，可關(guān)注相關(guān)航運(yùn)、物流配套行業(yè)。